国际磷铵需求分析
全球磷肥使用情况跟农作物种植、粮食价格密不可分。粮食价格高的年份,农民的购买能力相对较强,购肥积极性高,磷肥的使用量就会增长。相反,农作物价格较低的年份,磷肥的用量随之降低。2013年调查研究显示,2012-2013年全球粮食价格波动较大,但总体是保持上升趋势。随着全球人口的增长,未来粮食价格也会持续上扬,对磷肥的刚性需求依然存在。另外,随着全球经济的发展,除粮食种植外的养殖业、畜牧业的壮大,对粮食的需求将呈扩大化,所以对磷肥的强劲需求在2013年后将持续上涨。
2012年磷肥需求比重下降2.7%,根据IFA预测,2013
年全球磷肥需求将恢复性增长,增长比重为3.5%,五氧化二磷将达到4140万吨。IFA还指出,2013年全球磷酸二铵的进口较2012年基本持平,在1400-1500万吨之间。2012年磷酸二铵贸易量为660万吨,预计2013年贸易量约为670万吨。全球大部分地区的进口量相对稳定,东南亚进口量的小幅下滑将被非洲和拉丁美洲交货量的上升所弥补。
影响中国磷肥走势的因素
对于生产商来说,影响磷肥走势的最大影响因素是产能过剩,竞争相对激烈。第二是窗口期过于集中,都集中在5月16日-10月15日之间。第三,磷肥的替代品复合肥的价格过低,选择用复合肥代替磷肥的使用导致磷肥需求下滑。第四,二铵消费方式发生变化。
对于流通商来说,首先制造以及经营费用逐年增加,门槛低导致竞争激烈,利润均摊导致个体利润下降。第二,假冒伪劣化肥泛滥,打假只治标不治本。第三,近三年尿素价格波动较大,尿素价格波动直接影响了磷肥的价格。目前磷肥行业运行比较艰难,生产商也根据国内外需求不断调整战略。经销商需要密切关注市场变化和对市场进行深入研究,如何在保证利润的前提下开拓市场。
2013年出口量稳定
我国磷铵在2007年实现满足自身需求后开始出口。根据磷铵出口统计数据显示,磷酸二铵的出口量在近3年内保持平稳,在400万吨左右。磷酸一铵出口量2011年为87万吨,2012年有所下滑,为59万吨左右。这跟国际上用肥结构发生改变有关,东南亚地区以前对一铵的需求量很大,用来做BB肥等,但近两年逐渐转向使用二铵来代替一铵。出口波动较大的是重过磷酸钙,2010年出口量为121万吨,2011年增至243万吨,而2012年降至85万吨。原因是2011年出口关税未将重过磷酸钙加入其中,所以出口量猛增,2012年政策改变后,出口量恢复正常。这其中除了政策原因外,还与国际上对重过磷酸钙的需求量持续缩小有关。不仅国际,国内大部分使用重过磷酸钙的地区也逐渐减少对重钙的使用。
印度是我国磷铵的重要出口国,从近三年磷铵出口印度的比重来说是呈逐年上升趋势。例如2012年磷酸二铵出口印度达到66.5万吨,占到总出口量的16%,因此印度需求的强弱程度将直接影响我国磷铵的出口量。
磷铵出口的关税政策方面,2013年将延续磷酸二铵和磷酸一铵基准价不含税的政策。另外,2013年的出口关税比2012年降低了2%-5%。2013年窗口期时间延长了,从5月16日到10月15日。由此可见国家出口政策适当放松了,并且延长了淡季出口时间,降低了关税。作为资源类农产品,国家不鼓励出口,从长远来看,资源型的出口将会受到严格控制。
二季度国际磷铵形势预测
作为磷肥的主要生产原料硫磺,价格的波动控制着磷肥价格的走势。粗略估计,2012年中国磷肥出口量占到国际市场总贸易量的21.8%,硫磺进口量占到国际硫磺贸易量的38%。可见中国磷肥出口和硫磺进口对世界磷肥市场影响之大,从而可以推测中国和全球磷肥市场关联性极强。
二月份在美国和南美的需求带动下,全球磷肥市场开始反弹。4月4日美国磷酸二铵离岸价为510美元/吨,中东磷酸二铵离岸价为515美元/吨。相比淡季的475美元/吨,磷酸二铵的价格已经在4月份有所回升。预测当前国际磷酸二铵的价格已经触底,但后期走势并不稳定。印度也在积极与中国企业进行谈判,希望压低价格进口磷铵,但国内企业还是希望把谈判期拉长。
从全球磷铵的供应方面来看,2013年沙特磷铵的供应量将增加70-120万吨左右。中国的供应量将增加50万吨左右。从需求方面来看,2013年印度磷酸二铵的库存将增加15%,所以对磷铵的进口量将略有下降。阿根廷磷铵的需求有恢复性的增长,但是由于基数小,对全球需求量影响不大。巴西对磷酸二铵的需求有限,更多的是通过对一铵和重过磷酸钙的需求而影响磷肥市场。
全球磷铵产能过剩是大趋势,近两年全球需求量增长相对稳定。对中国来说,最大的磷酸二铵进口市场印度依然存在较大的变数。预测2013年全球二铵市场将供大于求,由于极端气候的出现,将可能加剧二铵的过剩,所以全球磷肥的价格将不会超出预计的上涨,相反却需要防范价格下降。
后期我国磷肥走势重点转向国际市场,5月16日窗口期开启后,磷肥逐渐以出口为主,印度作为重点出口国,磷酸二铵的出口价预计在510-525美元/吨之间。9-10月份,是国内磷肥需求高峰期,如果5-10月份的出口期顺利,国内秋季备肥市场将以稳为主。

生意社05月18日讯 原标题:磷肥出口:今年出口量维稳印度对我国影响加大
二铵国际出口贸易缓慢进行
美国佛罗里达中部地区天气转暖,降雨充沛,东北部磷肥需求旺盛,随着农民春耕用肥开始,经销商库存量在减少。东南部铺货已经进行了两周的时间,目前仍在继续。佛罗里达中部磷酸二铵价格在465-520FOB之间。有消息称,二铵的价格有可能会有小幅下滑,最低成交价将会在455FOB左右。美盛集团二铵走铁路价格为465FOB,汽运价格为480FOB,CF集团暂定价为520FOB。磷酸一铵的价格波动不大,上下幅度20美元/吨左右。上周,CFR出口巴西的磷酸二铵价格为515FOB,巴西的市场在过去几周一直不温不火。印度为满足季节需求,对二铵的需求还很旺盛,目前正与进口国进行谈判,希望压低价格尽早签订合同。沙特阿拉伯的二铵工厂停工检修,出口将受到影响,目前离岸价约510-516FOB,但并不是最终定价,这个价格未来还将波动。
印度需求下降影响我国磷肥出口
印度是农业大国,也是全球主要的肥料进口大国之一,对二铵的需求每年约600万吨左右,一直以来是各出口国争夺的重要市场。在中国磷肥出口市场未崛起之前,美国是印度最大的进口国,能占到整个印度进口总量的30-40%左右,是印度进口市场最大的赢家。但2001年后,印度进口国所占的份额发生了明显的变化,美国所占的份额由35%下降到21%,中国所占的份额由35%上涨到40%,沙特阿拉伯由5%上涨到16%,中国成为了印度最大的磷肥进口国。亚洲是磷肥贸易量最大的地区,一个是印度,一个是中国。印度是磷肥进口大国,每年的贸易量在600万吨以上,2011年达到了690万吨。中国的出口量在近三年保持稳定,在400万吨左右,今年的出口量预测也将在400-450万吨之间。
但是今年印度磷肥需求发生了变化:第一,2013年磷铵的库存将比往年增加15%,以二铵为例,目前库存量在300万吨左右。去年4-12月份印度二铵销售同比降14%,三元复合肥销售同比降34%。这使得当前印度二铵和三元肥库存合计达350-400万吨,印度今年的进口量将下降30%-40%。另一方面来自于印度补贴政策调整,在财政的压力下,印度对磷肥补贴至少降低14%,这将严重影响印度农民对磷肥的使用积极性。第三,汇率影响,因卢比贬值,印度化肥进口要比平时支付的更多,降低了贸易商的积极性。第四,极端气候的出现,印度在春季遭遇低温阴雨,推迟了春耕,也解释了目前二铵大量库存的原因。
今年出口量稳定企业称压力加大
云天化国际化工股份有限公司市场部部长周清毅表示,磷酸二铵的出口量在近3年内保持平稳,在400万吨左右。磷酸一铵出口量在2011年为87万吨,在2012年有所下滑,为59万吨左右。这跟国际上用肥结构发生改变有关,东南亚地区以前对一铵的需求量很大,用来做BB肥等,但近两年逐渐转向使用二铵来代替一铵。出口波动较大的是重过磷酸钙,在2010年出口量为121万吨,2011年增至243万吨,而在2012年降到85万吨。原因是2011年出口关税未将重过磷酸钙加入其中,所以出口量猛增,2012年政策改变后,出口量回复正常。这其中除了政策原因外,还有国际上对重过磷酸钙的需求量持续缩小有关。不仅国际,国内大部分使用重过磷酸钙的地区也逐渐减少对重钙的使用。
英国阿格斯磷肥市场分析师Mike
Nash在日前召开的FMB化肥市场会议中指出,全球磷肥出口国所占份额已经发生变化,中国作为新崛起的市场将为全球磷肥进出口贸易带来巨大影响。中国近几年产能扩张加剧,除了国内需求量上升20%以外,产能扩张也为了适应全球磷肥需求的上涨。但是中国产能过剩的速度已经超过了需求上涨的速度,带来的影响一是压低国内、国际市场价格;二是挤压了其他出口国的份额,转向其他的市场。
今年磷肥窗口期比往年提前了一个月左右,往年这个时候还是淡季,淡季出口对我国磷肥市场本身就是一个挑战,再加上今年国际需求情况复杂多变,不好掌握。窗口期的延长,说明国内产能加剧,需要大量出口进行消化,但是今年国际形势不太利好。
鲁西化工集团股份有限公司化工产品销售外贸而公司经理张国庆表示,对印度市场的不明朗很难判断出口的量有多少,印度新的补贴政策已经下发,对国内的贸易商也会有一定的冲击。虽然离窗口期越来越近,厂家没有感觉到蓄势待发,更多的是观望和等待。
在不久前刚刚结束的FMB亚洲化肥会议上,不少企业在听取了专家们最市场的解读后,有一个共同的感触,今年的化肥出口难判断,交易保量不保价。不少企业称,窗口期的延长没有实质性的作用,目前磷铵出口的价格已经触底,对小厂家来说已经没有出口的必要,利润薄弱。不过目前还都是猜测,具体情况要等5月16日窗口期开始以后才能判断,若出口顺利,秋季国内市场将以稳为主。